9月4日，趣致集團向港交所遞交招股書，獨家保薦人為海通國際資本有限公司。

招股書顯示，趣致集團是中國領(lǐng)先的人工智能物聯(lián)網(wǎng)（“AIoT”）營銷解決方案提供商，專注于通過使用智能終端為快速消費品（“快消品”）品牌提供服務(wù)。

截至最后實際可行日期，一致行動人士（即殷玨輝、殷玨蓮、曹理文、吳文洪、黃愛華及錢俊）連同有關(guān)控股實體（即Jovie?Holding?Limited、Beyond?Branding、Helenatest?Holding?Limited、Q-robot、Iwan?Holding?Limited、Kiosk?Joy、INSIGMA、NeoWay?Holding?Limited、NeoBox及Q-robot?shop）為一組控股股東。

據(jù)證券時報報道，成立至今，趣致集團已獲得老鷹基金、源渡創(chuàng)投、君聯(lián)資本、建發(fā)新興投資、弘章投資、遠瞻資本等知名機構(gòu)的投資。

招股書顯示，于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，公司的收入分別達到365.1百萬元、502.4百萬元、553.6百萬元及363.6百萬元。同期，趣致集團期內(nèi)利潤分別約為-1.12億元、-1.39億元、-1.16億元以及6539.0萬元。

于2020年、2021年、2022年及截至2023年6月30日止六個月，趣致集團分別錄得經(jīng)調(diào)整利潤（非國際財務(wù)報告準則計量）29.6百萬元、52.3百萬元、78.2百萬元及53.9百萬元。

于2020年、2021年及2022年，公司分別錄得經(jīng)營活動負現(xiàn)金凈額12.5百萬元、68.9百萬元及108.9百萬元，而公司于截至2023年6月30日止六個月產(chǎn)生經(jīng)營活動現(xiàn)金57.7百萬元。

趣致集團的毛利率于往績記錄期間出現(xiàn)波動。于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，公司的整體毛利率分別為66.0%、68.8%、60.4%及53.4%。

招股書顯示，中國快消品AIoT營銷市場是一個新興行業(yè)，在過去幾年中取得了顯著的增長。根據(jù)灼識咨詢的資料，中國快消品AIoT營銷市場的市場規(guī)模從2018年的約人民幣64億元增加到2022年的人民幣116億元，2018年至2022年的年復合增長率約為16.3%。

以2022年快消品AIoT營銷收入計，趣致集團是中國快消品AIoT營銷市場排名第三的解決方案提供商，市場份額約為3.5%。

趣致集團在招股書中做出風險提示，中國的快消品AIoT營銷市場競爭激烈，公司可能無法持續(xù)成功競爭。同時，如果公司未能創(chuàng)新并及時有效地適應(yīng)和應(yīng)對技術(shù)變化和新的營銷趨勢，公司的業(yè)務(wù)可能會變得競爭力不足或過時。

據(jù)財聯(lián)社報道，趣致集團此前曾分別于2018年及2020年籌備申請于上交所主板及科創(chuàng)板上市，但最終均被擱置。

遞表港交所?老鷹基金與廈門建發(fā)是股東

招股書顯示，趣致集團是中國領(lǐng)先的人工智能物聯(lián)網(wǎng)（“AIoT”）營銷解決方案提供商，專注于通過使用智能終端為快速消費品（“快消品”）品牌提供服務(wù)。

截至最后實際可行日期，殷玨輝（集團主要創(chuàng)辦人、執(zhí)行董事、董事長兼首席執(zhí)行官）透過Jovie?Trust及其控股公司Jovie?HoldingLimited及Beyond?Branding可行使于公司29.75%的投票權(quán)；殷玨蓮透過Helena?Trust及其控股公司Helenatest?Holding?Limited及Q-robot可行使于公司3.63%的投票權(quán)；曹理文透過Liwen?Trust及其控股公司Iwan?Holding?Limited及KioskJoy可行使于公司3.63%的投票權(quán)；吳文洪透過其控股公司INSIGMA可行使于公司1.81%的投票權(quán)；黃愛華透過其控股公司NeoWay?Holding?Limited及NeoBox可行使于公司1.81%的投票權(quán)；及錢俊透過其控股公司Q-robot?shop可行使于公司1.81%的投票權(quán)。

于2023年6月27日，一致行動人士（即殷玨輝、殷玨蓮、曹理文、吳文洪、黃愛華及錢俊）訂立一致行動協(xié)議，以確認彼等自擁有上海趣致權(quán)益以來在本集團股東大會上行使投票權(quán)時一致投票及遵循殷的指示一致行動，且彼等亦確認并同意，彼等已經(jīng)并將繼續(xù)（只要仍然持有股份權(quán)益）通過各自的控股公司及家族信托將投票權(quán)委托予殷。

截至最后實際可行日期，一致行動人士有權(quán)在公司股東大會上行使約42.45%投票權(quán)。因此，一致行動人士連同有關(guān)控股實體（即Jovie?Holding?Limited、Beyond?Branding、Helenatest?Holding?Limited、Q-robot、Iwan?Holding?Limited、Kiosk?Joy、INSIGMA、NeoWay?Holding?Limited、NeoBox及Q-robot?shop）于發(fā)行后被視為一組控股股東。

據(jù)招股說明書，截至最后實際可行日期，劉小鷹持股為3.21%，上海源及致持股為1.65%，QFUN?Tech持股為1.18%，上海源與趣持股為8.77%，上海君拿持股為9.05%，廈門建發(fā)持股為7.41%，源趣叁期持股為2.88%，上海鷹之速持股為0.33%，上海湘宜趣持股為0.25%，Banyan?Pacific持股為9.3%；Sinoace持股為1.05%，上海弘玖趣持股為3.49%，BPC持股為3.16%，上海鷹脈升持股為1.39%，Ai?Liang?Shan持股為2.54%。

其中，劉小鷹是老鷹基金的創(chuàng)始人、知名企業(yè)家和天使投資人。截至最后實際可行日期，上海鷹之速由北京老鷹投資基金管理有限公司（作為其普通合伙人）及北京老鷹（作為其有限合伙人）分別擁有0.2494%及99.7506%。北京老鷹的普通合伙人為北京老鷹投資基金管理有限公司司（一間由上海長鷹投資管理有限公司擁有70.0%的公司，而上海長鷹投資管理有限公司由趙克明全資擁有）。

截至最后實際可行日期，上海湘宜趣由北京老鷹投資基金管理有限公司（作為其普通合伙人）及杭州老鷹（作為其有限合伙人）分別擁有0.3322%及99.6678%。杭州老鷹的普通合伙人為北京老鷹投資基金管理有限公司。

截至最后實際可行日期，上海鷹脈升由上海長鷹投資管理有限公司及南京老鷹創(chuàng)新投資中心（有限合伙）分別擁有0.0238%及99.9762%。上海長鷹投資管理有限公司由趙克明全資擁有。南京老鷹創(chuàng)新投資中心（有限合伙）的普通合伙人為上海長鷹投資管理有限公司。

此次赴港上市，趣致集團擬將募集資金分別用于下列用途：用于擴展智能終端網(wǎng)絡(luò)及提高市場滲透率；用于提高品牌知名度，繼而進一步擴大品牌客戶群；用于優(yōu)化營銷解決方案，專注于提升用戶運營及公司的服務(wù)能力；用于加強公司的技術(shù)能力及研發(fā)力度，旨在提高運營效率；用于尋求戰(zhàn)略聯(lián)盟和收購；及用于公司的一般營運資金及一般企業(yè)用途。

據(jù)財聯(lián)社報道，趣致集團此前曾分別于2018年及2020年籌備申請于上交所主板及科創(chuàng)板上市，但最終均被擱置。

2020年至2022年經(jīng)調(diào)整利潤屢升?經(jīng)營現(xiàn)金流均負

招股書顯示，于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，公司的收入分別達到365.1百萬元、502.4百萬元、553.6百萬元及363.6百萬元。同期，趣致集團期內(nèi)利潤分別約為-1.12億元、-1.39億元、-1.16億元以及6539.0萬元。

于2020年、2021年、2022年及截至2023年6月30日止六個月，趣致集團分別錄得經(jīng)調(diào)整利潤（非國際財務(wù)報告準則計量）29.6百萬元、52.3百萬元、78.2百萬元及53.9百萬元。

于2020年、2021年及2022年，公司分別錄得經(jīng)營活動負現(xiàn)金凈額12.5百萬元、68.9百萬元及108.9百萬元，而公司于截至2023年6月30日止六個月產(chǎn)生經(jīng)營活動現(xiàn)金57.7百萬元。

毛利率波動下降

于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，趣致集團毛利分別為241.1百萬元、345.5百萬元、334.6百萬元及194.1百萬元。

趣致集團的毛利率于往績記錄期間出現(xiàn)波動。于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，公司的整體毛利率分別為66.0%、68.8%、60.4%及53.4%。

趣致集團的創(chuàng)收主要依靠提供AIoT營銷解決方案，于2020年、2021年、2022年以及截至2023年6月30日止六個月，公司自提供AIoT營銷解決方案獲得的收入分別占公司總收入的78.8%、75.0%、73.1%及80.3%。

趣致集團表示，2022年，業(yè)務(wù)活動及客流量減少，令公司來自AIoT營銷解決方案及智能零售的整體毛利下降。

市場競爭激烈?2022年市場份額約為3.5%

招股書顯示，中國快消品AIoT營銷市場是一個新興行業(yè)，在過去幾年中取得了顯著的增長。根據(jù)灼識咨詢的資料，中國快消品AIoT營銷市場的市場規(guī)模從2018年的約人民幣64億元增加到2022年的人民幣116億元，2018年至2022年的年復合增長率約為16.3%。

以2022年快消品AIoT營銷收入計，趣致集團是中國快消品AIoT營銷市場排名第三的解決方案提供商，市場份額約為3.5%。

趣致集團在招股書中做出風險提示，中國的快消品AIoT營銷市場競爭激烈，公司可能無法持續(xù)成功競爭。同時，如果公司未能創(chuàng)新并及時有效地適應(yīng)和應(yīng)對技術(shù)變化和新的營銷趨勢，公司的業(yè)務(wù)可能會變得競爭力不足或過時。

趣致集團稱，有越來越多的參與者計劃進入這個市場，未來競爭將更加激烈。此外，公司還存在與其他營銷渠道的競爭。其他營銷渠道的廣泛滲透可能會降低對公司服務(wù)的市場需求。競爭加劇可能會降低公司的市場份額和盈利能力，并導致公司未來需要提高銷售和營銷力度并增加資金投入，這可能會對公司的經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生不利影響。另外，如果公司未能持續(xù)在技術(shù)和解決方案方面進行創(chuàng)新，或者如果公司的AIoT營銷解決方案業(yè)務(wù)未能適應(yīng)新一代的電子設(shè)備或操作系統(tǒng)，公司的AIoT營銷解決方案業(yè)務(wù)可能會變得競爭力不足或過時。

證券時報：已完成多輪融資

據(jù)證券時報報道，中國的快消品AIoT營銷市場在過去幾年中經(jīng)歷了快速增長。根據(jù)灼識咨詢的資料，中國的快消品AIoT營銷市場規(guī)模從2018年約64億元增加到2022年116億元，2018年至2022年的年復合增長率約為16.3%，預計將進一步增加到2027年432億元，預計2022年至2027年的年復合增長率為30.1%。

以2022年快消品AIoT營銷收入計，趣致集團是中國快消品AIoT營銷市場排名第三的解決方案提供商，市場份額約為3.5%。招股書顯示，趣致集團主要競爭對手包括其他快消品AIoT營銷解決方案提供商。

成立至今，趣致集團已獲得老鷹基金、源渡創(chuàng)投、君聯(lián)資本、建發(fā)新興投資、弘章投資、遠瞻資本等知名機構(gòu)的投資。

趣致集團表示，IPO募集所得資金凈額將主要用于擴展智能終端網(wǎng)絡(luò)并提高市場滲透率；提高品牌知名度以進一步擴大品牌客戶；優(yōu)化營銷解決方案，專注于提升用戶運營和服務(wù)能力；加強技術(shù)能力和研發(fā)力度以提高運營效率；尋求戰(zhàn)略聯(lián)盟和收購；以及用作一般營運資金及一般企業(yè)用途。